Сила Сандунов и Елизавета Уранова, будучи актерами в придворном театре императрицы Екатерины II, по случаю свадьбы получили в дар от нее бриллианты, на которые приобрели земельный участок по реке Неглинной для строительства магазинов и жилых кварталов.
Вскоре они изменили свое решение в пользу бань, которые в 1808 году и были построены. В честь этих бань, завоевавших огромную популярность, и назван переулок.